Likidite ve Mali Yapı Oranları

Mali Tablolar Analizi

Konu özeti

Cari oran = dönen varlıklar / KVYK; asit-test (likidite) oranı = (dönen varlıklar - stoklar) / KVYK.
Nakit oranı = (hazır değerler + menkul kıymetler) / KVYK.
Net çalışma sermayesi = dönen varlıklar - KVYK; brüt çalışma sermayesi = dönen varlıklar toplamı.
Bir işlemin oranlara etkisi: KVYK ile dönen varlığın aynı tutarda azalması cari oran 1'den büyükse oranı artırır.
Finansal kaldıraç oranı = toplam yabancı kaynaklar / aktif toplamı; özkaynaklar / aktif toplamı; yabancı kaynaklar / özkaynaklar.
Duran varlıklar / devamlı sermaye (UVYK + özkaynaklar) oranı 1'in altında olmalı; maddi duran varlıklar / özkaynaklar.
Sermaye çarpanı = aktif toplamı / özkaynaklar.
Oranların yorumunda sektör ortalamaları ve zaman içindeki eğilim dikkate alınır.

1 set