Oran Analizi

Oran Analizi
Cari oran = Dönen varlıklar / Kısa vadeli yabancı kaynaklar; kısa vadeli borç ödeme gücünü ölçer.
Asit-test oranı = (Dönen varlıklar − Stoklar) / Kısa vadeli yabancı kaynaklar; nakde en geç dönen kalem olan stoklar dışarıda bırakılır.
Nakit oran = (Hazır değerler + Menkul kıymetler) / Kısa vadeli yabancı kaynaklar.
Alacak devir hızı = Kredili net satışlar / Ortalama ticari alacaklar; ortalama tahsil süresi = 360 / Alacak devir hızı.
Stok devir hızı = Satışların maliyeti / Ortalama stok; ortalama stok = (Dönem başı stok + Dönem sonu stok) / 2.
Yabancı kaynaklar / Öz kaynaklar oranı finansal riski gösterir; oran yükseldikçe borçla finansmanın payı artar.
Net kâr marjı = Net kâr / Net satışlar; öz kaynak kârlılığı = Net kâr / Öz kaynaklar.
Tuzak: cari oran 1'den büyükken kısa vadeli borcun nakitle ödenmesi oranı yükseltir, net çalışma sermayesini değiştirmez.